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内卷竞争激烈,PTFE还会出现哪些新玩家?

所属分类:氟务视点 阅读次数:840 发布时间:2024-06-12

含氟聚合物自2023年以来,市场均处于下行状态,尤其以去年11月以来PTFE市场价格开启震荡单边下行回落趋势,截止到5月底,悬浮中粒市场均价38000元/吨,同比回落2000元/吨,跌幅5%。行业毛利润水平从去年6750元/吨回落至2400元/吨,行业内卷之下,企业利润逐渐收窄,保持微利甚至无利可图。主要因近几年新装置产能的快速投放,供给端持续性增加,需求增速不及供给增加,出现失衡状态。对于行业新增产能却又是摩拳擦掌,城外之人纷纷欲走向城内,新增规划持续增加,具体我们来看看近几年聚四氟乙烯还会有哪些新玩家出现呢?

“塑料王”PTFE用途广泛

聚四氟乙烯(简写为PTFE),又称铁氟龙,是一种以四氟乙烯作为单体聚合制得的高分子聚合物,PTFE是当今世界上耐腐蚀性能最佳材料之一,因此得"塑料王"之美称。它能在任何种类化学介质长期使用,它的产生解决了我国化工、石油、制药等领域的许多问题。

聚四氟乙烯密封件、垫片、密封垫圈是选用悬浮聚合聚四氟乙烯树脂模塑加工制成。聚四氟乙烯与其他塑料相比具有耐化学腐蚀与耐温优异的特点,它已被广泛地应用作为密封材料和填充材料。

市场上常见的聚四氟乙烯一般划分为两类,分别是悬浮聚四氟乙烯和分散聚四氟乙烯。

其中悬浮聚四氟乙烯树脂一般为白色,颗粒规格相对较大,通过特定的处理后,可以获得各类颗粒度的粉末,主要加工为多种规格的密封件

分散聚四氟乙烯可分为两类,分别是粉末和浓缩分散液,分散树脂加工而成的微孔薄膜、纤维、管材等也作为高端材料应用于国防、水过滤等领域,浓缩分散液则主要应用于各种涂层。

PTFE供给持续增加,内卷竞争激烈

随着国内5G、半导体、新能源等新兴产业的高速发展、国内技术不断突破、世界PTFE产能向拥有资源优势的中国转移,国内氟化工龙头企业紧抓发展机遇,加速布局高端PTFE产能,从2000年的1.01万吨增长至2023年的18.35万吨/年,CAGR14.09%。截至到2023年年底,我国PTFE内企业数量约为12家,产能主要集中在东岳集团、中昊晨光、巨化股份、江西理文、福建三农等少数几家企业,其行业CR5约为73%,行业集中度较高。其中排名前三的企业分别为东岳化工、中昊晨光和巨化股份,占比分别为24%、16%和15%。

图:2018-2023年中国PTFE产能产量变化情况

表:2024年5月中国PTFE产能分布情况

PTFE企业一体化配套为主

PTFE由单体四氟乙烯(TFE)聚合而成,由于TFE在常温下为气态,并且有毒性,运输困难,厂商大多将R22作为原料,合成TFE,再制备PTFE。此处合成高分子用途的R22不受配额管制,只有制冷剂用途的R22受配额管制。目前国内生产企业均为一体化产业链配套企业。

性能优异,应用场景多样化

基于含氟聚合物的优异性能,在汽车工业、化学工业、电力工业、食品工业、航空航天和建筑等传统产业的改造提升方面发挥着重要作用。

从下游应用来看:

(1)化学工业是氟树脂最大的消费领域,主要利用了氟树脂耐腐蚀、耐高低温的优良性能;

(2)其次是机械行业,氟树脂被加工为各种零部件;

(3)电子电气行业消费的氟树脂量也比较大,主要是利用了氟树脂优良的介电性能;

(4)涂料工业消费的氟树脂数量也越来越多,主要是利用了其化学和物理的稳定性以及自清洁性。此外,纺织、炊具、医疗器械等方面也消费一定数量的氟树脂。

除了传统的应用领域之外,随着各种新兴的应用场景的发展,氟聚物和氟树脂开始广泛应用于高端装备制造、电子信息、新能源、节能环保等战略新兴领域。

图:中国PTFE下游消费结构

图:中国PTFE下游应用领域

内卷不断,还有哪些新增产能有待释放呢

1.海德福2800吨PTFE产能

福建海德福新材料有限公司(简称海德福)年产15000吨高性能氟材料项目,据了解,该项目位于福建省邵武市金塘工业园区,总投资约10亿元,分两期建设,其中一期投资约8亿元,建设周期为2年。根据公开资料,一期项目建成后,海德福将形成的产品规模为四氟乙烯(TFE)11000吨/年、六氟丙烯(HFP)5000吨/年、聚四氟乙烯(PTFE悬浮树脂、分散树脂、分散乳液)2800吨/年、可熔性聚四氟乙烯(PFA树脂、乳液)500吨/年、全氟磺酸树脂100吨/年、四氟磺内酯100吨/年、氢氟醚(HFE-254、HFE-347、HFE-374、HFE-458)1000吨/年,配套中间产品二氟一氯甲烷(F22)装置规模为20000吨/年,四氟乙烯(TFE)装置规模为11000吨/年以及消耗副产盐酸的氯化钙装置规模为40000吨/年。目前该项目已经建成,尚未量产

2.中昊晨光18000吨PTFE产能

中昊晨光年产2.6万吨高性能有机氟材料项目,据了解,中昊晨光2.6万吨/年高性能有机氟材料项目总投资约22亿元,主要新建聚四氟乙烯(PTFE)分散树脂8000吨/年、聚四氟乙烯(PTFE)分散缩液(60%含量)10000吨/年、聚全氟乙丙烯(FEP)6000吨/年、可熔性聚四氟乙烯(PFA)树脂500吨/年、八氟环丁烷500吨/年共5套产品装置,配套2.5万吨/年四氟乙烯(TFE)单体、5万吨/年二氟一氯甲烷装置、3000吨/年六氟丙烯、10万吨/年工业级聚合氯化铝生产线,项目产品主要是有机氟材料,部分填补国内空白,运用于新一代通信、新材料、环保等领域,整体预计2024年竣工投产。

3.甘肃巨化5万吨PTFE产能

甘肃巨化新材料有限公司建设高性能硅氟新材料一体化项目,据了解,该项目总投资4104655万元,拟新建年产36万吨工业硅、10万吨多晶硅、5万吨三氯氢硅、12.5万吨含氟聚合物(氟橡胶(1万吨)、FEP(1万吨)、PTFE(5万吨)、PFA(0.5万吨)、PVDF(5万吨))、2.9万吨HFP、2万吨五氟丙烷(R245eb)、3万吨HCC-240(R240)、8万吨R152a(HFC-152a)、12万吨R142b(HCFC-142b)、7万吨VDF、12万吨四氯乙烷、3万吨四氯乙烯、19.5万吨R22、10.5万吨TFE等装置;配套建设年产76万吨甲烷氯化物(一氯甲烷(36万吨)、二氯甲烷(13万吨)、三氯甲烷(27万吨))、15万吨AHF、30万吨氯化钙、30万吨硫酸、24万吨电石、90万吨离子膜烧碱(综合利用项目自产废盐)等装置及相应设施,目前该项目已经开工建设,预计至2025年底前完成建设。

4.浙江孚诺林5000吨PTFE产能

浙江孚诺林拟建年产5000吨聚四氟乙烯树脂项目,据了解,该项目拟总投资68026.02万元改造利用现有厂房,并利用空地新建车间、仓库、罐区等建构物,新增建筑面积31128.42平方米,购置聚合釜等生产设备,形成年产中间产品(不外售)6000吨四氟乙烯(TFE)和120吨六氟丙烯(HFP),产品2000吨可熔性聚四氟乙烯(PFA)和3000吨超高分子量聚四氟乙烯(PTFE)(1500吨超高分子量悬浮聚四氟乙烯、1500吨超高分子量分散聚四氟乙烯),以及副产品34500吨盐酸的生产能力。目前该项目环境影响评价公示。

5.福建三钢2.2万吨/年PTFE产能

建三钢福多邦氟新材料产业建设项目,该项目位于福建省三明市清流县嵩溪镇金星工业园,建设2万吨/年四氟乙烯(TFE)、0.3万吨/年FEP装置、2.2万吨/年聚四氟乙烯(PTFE)生产装置,配套建设原料用无水氟化氢、二氟一氯甲烷(R22),副产盐酸综合利用生产13万吨/年聚合氯化铝生产装置及公辅设施、供热系统等附属装置。目前该项目处于工程咨询咨询阶段。

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